Prêt VA Vs. Prêt conventionnel : quelle est la différence ?

Tous les emprunteurs n’ont pas les mêmes opportunités hypothécaires qui s’offrent à eux. Mais si vous êtes un membre actif ou un ancien militaire éligible (ou un conjoint survivant), vous avez la possibilité de contracter un prêt VA.

Département des anciens combattants (VA) se distinguent des autres prêts immobiliers par leurs faibles coûts et leurs exigences flexibles. Cependant, ils ne sont pas le seul choix là-bas. Les prêts conventionnels peuvent également offrir des taux compétitifs en fonction du prêteur et de votre profil financier. Alors, lequel choisir lors de l’achat ou du refinancement d’une maison ?

Voici un aperçu de la façon dont un prêt VA par rapport à un prêt conventionnel se compare.

Les prêts VA et les prêts conventionnels sont deux types de prêts hypothécaires offerts aux emprunteurs à la recherche d’un logement. Cependant, ils ont tous deux des caractéristiques uniques. Voyons maintenant ces différences.

Prêt conventionnel

Plus les prêts conventionnels sont des prêts conformes, ce qui signifie qu’ils respectent les directives pour être vendus à des acheteurs de prêts hypothécaires tels que Freddie Mac et Fannie Mae. Une exception est un prêt jumbo, qui est un prêt immobilier conventionnel considéré comme non conforme – au lieu de conforme – car il dépasse les limites de prêt fixées par Fannie Mae et Freddie Mac.

En tant que type de prêt conforme, les prêts conventionnels ont tendance à être plus courants, avec un processus relativement standardisé. De plus, étant donné que les prêteurs peuvent se décharger de l’hypothèque et de son risque potentiel sur les acheteurs de prêts hypothécaires, ils sont généralement moins chers que les prêts non conformes.

Prêt VA

Les prêts VA sont considérés comme des prêts gouvernementaux ou non conformes. Parce que les hypothèques VA ne sont pas conformes, elles doivent être détenues par leur prêteur ou vendues à un autre – mais pas Fannie Mae ou Freddie Mac. Les prêts non conformes comprennent également les prêts jumbo, les prêts de la Federal Housing Administration (FHA) et les prêts du Département américain de l’agriculture (USDA).

Bien que leurs exigences varient, les prêts non conformes ont généralement des limites de prêt moins restrictives que les prêts conventionnels. Cela rend les prêts VA – et autres prêts non conformes – plus accessibles aux emprunteurs en dehors de la classe moyenne.

Si vous êtes prêt à emprunter mais que vous ne savez pas si un prêt conventionnel ou un prêt VA correspond le mieux à vos besoins, vous pouvez commencer une demande de prêt hypothécaire avec Ubifrance^® aujourd’hui et parlez à un expert en prêt immobilier.

Bien que certaines exigences pour les prêts VA soient similaires à celles des prêts conventionnels, chaque programme de prêt a ses principales différences. Certaines des distinctions les plus importantes impliquent:

• Comment vous êtes admissible au prêt hypothécaire
• Quelles sont les conditions d’admissibilité au prêt
• La des frais supplémentaires que vous devrez payer

Voici un tableau pour décomposer ces caractéristiques et d’autres caractéristiques cruciales dans les deux types de prêts.

Pointage de crédit

Il est généralement plus facile de recevoir une approbation de prêt VA qu’une hypothèque conventionnelle en raison des faibles exigences de cote de crédit pour les prêts VA.

Le ministère des Anciens Combattants lui-même n’exige pas de cote de crédit minimale. Au lieu de cela, le minimum provient des prêteurs hypothécaires qui offrent des prêts VA. Bien que les exigences en matière de pointage de crédit varient, vous constaterez peut-être qu’elles utilisent des critères plus souples qu’un prêt conventionnel. Bien que les prêteurs conventionnels aient également des exigences de pointage de crédit différentes, le minimum se situe généralement autour de 620.^® offre des prêts VA avec une cote de crédit minimale de 580.

Acompte

L’un des principaux avantages d’un prêt VA est l’absence d’un acompte minimum. Votre prêteur peut quand même exiger une mise de fonds si votre pointage de crédit est bas. Ils peuvent également exiger un acompte si le prix d’achat de la propriété est élevé. Cependant, cela est plus courant dans un marché concurrentiel avec plusieurs offres.

D’un autre côté, les prêteurs qui offrent des prêts conventionnels préfèrent généralement des acomptes plus importants. Le minimum peut être de 3 %, mais ils recommandent 20 % ou plus. Ce faisant, vous évitez de payer une assurance hypothécaire.

Ratio dette/revenu

Pendant le processus de souscription, votre prêteur examinera votre ratio dette / revenu (DTI), qui mesure le montant du revenu brut que vous consacrez chaque mois à la dette. Votre DTI aide votre prêteur à estimer si vous pouvez raisonnablement vous permettre les versements hypothécaires que vous demandez en fonction de vos finances personnelles actuelles.

La VA acceptera les emprunteurs avec n’importe quel ratio DTI. Mais les prêteurs VA peuvent préférer un DTI qui ne dépasse pas 41 %. En comparaison, une hypothèque conventionnelle peut vous permettre de vous qualifier avec un DTI aussi élevé que 50 %. Cependant, les prêteurs peuvent préférer les emprunteurs avec un ratio inférieur.

Assurance hypothécaire privée

Traditionnellement, payer moins de 20% d’acompte avec un prêt conventionnel se traduira par une assurance hypothécaire privée (PMI). Votre pointage de crédit peut également être un facteur contributif. Un acompte ou un pointage de crédit bas sont des signaux d’alarme pour un défaut de paiement, de sorte que votre prêteur peut exiger un PMI afin qu’il puisse se protéger contre la perte potentielle.

Le PMI peut être des frais de clôture uniques, des frais réguliers ou une prime ajoutée à votre paiement mensuel, ou une combinaison des deux. Le montant exact variera selon les prêteurs.

Les prêts VA, cependant, ne nécessitent aucune assurance hypothécaire. C’est en partie dû à l’absence d’une exigence d’acompte minimum. Au lieu de cela, la VA s’appuie sur les frais de financement de la VA.

Admissibilité de la propriété

Si vous souhaitez acheter une résidence principale, un prêt VA ou un prêt conventionnel fonctionnera. Cependant, l’achat d’une résidence secondaire ou d’un immeuble de placement à l’aide d’un prêt VA est complexe et irréalisable pour de nombreuses personnes. Vous pouvez toujours être en mesure de gagner un revenu de location en faisant de votre résidence principale une propriété à logements multiples.

Alors que les prêts conventionnels vous permettent d’acheter des immeubles de placement ou des résidences secondaires, il peut être légèrement plus difficile d’acheter d’autres types de biens après l’achat d’une résidence secondaire, car les qualifications peuvent changer. Par exemple, un prêteur peut exiger un acompte légèrement plus élevé en fonction du nombre de prêts conventionnels sur lesquels vous empruntez actuellement.

Admissibilité de l’emprunteur

Les prêts conventionnels n’ont pas d’exigences particulières pour déterminer l’admissibilité de l’emprunteur. Vous et la propriété devez vous qualifier, mais cela dépend de facteurs standard, tels que le niveau de revenu ou le pointage de crédit.

Éligibilité de l’emprunteur fonctionne différemment pour les prêts VA. Le processus de démonstration de votre admissibilité repose sur un document appelé certificat d’admissibilité (COE). Pour obtenir un COE, vous devez avoir au moins une des qualifications suivantes :

• Rencontrez le exigences minimales de service militaire pour un emprunteur en service actif ou vétéran
• Être un conjoint survivant d’un militaire décédé dans l’exercice de ses fonctions
• Ont une décharge admissible

Frais de l’emprunteur

Les prêts conventionnels et VA nécessitent un frais de montage. Les prêteurs facturent ces frais pour couvrir les frais de traitement du prêt. Il coûte généralement 0,5% à 1% du montant total du prêt et vous le payez dans le cadre de vos frais de clôture. Les prêteurs qui ne facturent pas de frais de montage ont tendance à les compenser ailleurs.

Alors que les deux prêts partagent les frais de montage, les prêts VA ont un plafond sur le montant. Ils n’autorisent pas non plus certains frais, tels que les pénalités pour remboursement anticipé ou les frais de règlement.

Les prêts VA nécessitent également un Frais de financement VA, qui est un coût initial unique qui se situe généralement entre 1,4% et 3,5% du montant du prêt. Le pourcentage réel peut dépendre de si vous avez déjà utilisé votre avantage de prêt VA et votre acompte.

Les frais de financement sont conçus pour couvrir les coûts potentiels en cas de défaillance de l’emprunteur. Bien qu’il s’agisse de frais uniques, les frais sont souvent intégrés au montant total du prêt. Cela s’ajoute à votre paiement mensuel et au montant des intérêts que vous payez sur la durée du prêt.

Les vétérans recevant une indemnité d’invalidité VA n’ont pas à payer ces frais.

Exigences supplémentaires à prendre en compte

Bien que les comparaisons ci-dessus soient essentielles à connaître, ce ne sont pas les seules différences entre ces deux types de prêts.

Par exemple, les prêts VA ne possèdent pas de limites de prêt, contrairement aux prêts conventionnels. Ces limites sont fixées par chaque comté, la plupart des comtés fixant leur limite à 647 200 $ pour une propriété unifamiliale en 2022.

Ils diffèrent également dans leurs taux hypothécaires. En règle générale, lorsque vous comparez les taux d’un prêt VA moyen sur 30 ans et d’un prêt conventionnel sur 30 ans, les prêts VA ont généralement des taux d’intérêt plus bas. La différence de pourcentage a tendance à se situer entre 0,25 % et 0,42 %.

Le VA plafonne également les frais de clôture, ce qui, associé à des taux d’intérêt compétitifs, peut rendre les prêts VA financièrement avantageux.

Certains avantages d’un prêt VA par rapport à un prêt conventionnel sont difficiles à ignorer. Passons en revue les avantages des prêts VA une fois de plus :

• Pas d’acompte : Les prêts immobiliers VA n’ont pas d’exigence d’acompte minimum, vous pouvez donc toujours acheter une maison sans mise de fonds.
• Pas d’assurance hypothécaire : Vous ne faites pas face à des conséquences comme PMI si vous renoncez à un acompte sur un prêt VA.
• Termes plus cléments : Étant donné que les prêts VA sont garantis par le gouvernement, les prêteurs n’ont pas à craindre que vous ne remboursiez le prêt, ce qui se reflète dans leurs conditions plus clémentes. En conséquence, vous pouvez trouver des taux d’intérêt relativement bas et d’autres caractéristiques favorables dans un prêt VA.

Dans l’ensemble, les prêts VA ont tendance à être plus flexibles pendant le processus d’approbation et incluent une gamme d’avantages à faible coût. Et sans PMI ni acompte important, les prêts VA se distinguent comme étant plus abordables au départ.

En fin de compte, c’est un choix personnel. Les prêts VA sont prometteurs en termes de coûts et lors de l’approbation. Cependant, les prêts conventionnels peuvent également inclure des conditions favorables en fonction du prêteur.

Si vous avez à la fois des prêts VA et des prêts conventionnels, comparez leurs exigences. Vous trouverez peut-être que l’un correspond mieux à votre situation que l’autre. Par exemple, si vous êtes un acheteur d’une première maison, vous trouverez peut-être que les qualifications hypothécaires des prêts VA sont plus accessibles. Si vous êtes déjà propriétaire et que vous cherchez à acheter une résidence secondaire ou un immeuble de rapport, vous devrez vous financer avec un prêt classique.

Une fois que vous avez trouvé celui qui répond à vos besoins, commencez votre demande de prêt hypothécaire pour voir à quel montant vous êtes admissible et relancez le processus d’achat d’une maison.